Código de referência Profitus

O que recebe, e a única condição associada

A Profitus enuncia a oferta numa única linha na sua página de indicação: o convidado recebe 25 € para o seu primeiro investimento. Leia isso à letra, e não como um atalho de marketing. É um crédito apontado a um investimento que faz na plataforma, e o próprio texto de apoio da Profitus descreve os bónus como montantes que seleciona e acrescenta a um investimento no momento em que o coloca. Em lado nenhum da página de indicação a Profitus diz se esse crédito pode, em alternativa, ser levantado para uma conta bancária, por isso conte com ele como capital para investir, e não como um pagamento.

Há exatamente uma condição, e é processual, não financeira. Tem de ser novo na Profitus, tem de chegar através do link de convite ou introduzir o código de convite ao preencher o formulário de registo, e tem de fazer um investimento. As perguntas frequentes de indicação da Profitus são invulgarmente diretas quanto ao caso de falha: se já se tinha registado na plataforma, ou se se registou sem usar o link e sem introduzir o código, a empresa não consegue verificar a ligação e nada é pago. A página de indicação não indica um investimento mínimo inicial nem um prazo.

Quem gere a plataforma, e o que a licença lituana cobre, de facto

A operadora é a UAB "Profitus Crowdfunding", código de empresa 304570552, registada em Lvivo g. 101, em Vilnius. O registo de participantes do mercado financeiro do Banco da Lituânia regista-a como detentora de uma licença de prestador de serviços de financiamento colaborativo, número LB002224, válida desde 10 de novembro de 2023, verificado a 28 de agosto de 2026. Trata-se de uma autorização ao abrigo do regime europeu de financiamento colaborativo, que é o que permite à Profitus comercializar a mesma plataforma em toda a união a partir de uma única licença lituana, em vez de pedir autorização país a país.

Seja preciso quanto ao que essa autorização lhe compra. Regula como a Profitus gere a plataforma: como avalia os mutuários, o que tem de divulgar sobre cada projeto, como trata o dinheiro dos clientes, e o facto de um supervisor nacional poder agir contra ela. Não diz absolutamente nada sobre se um empréstimo individual é reembolsado. O seu dinheiro por investir fica junto da Lemonway, uma instituição de pagamento licenciada pelo regulador francês ACPR sob o número 16568, da qual a Profitus é agente registado. Uma instituição de pagamento mantém os fundos dos clientes segregados dos seus próprios. Segregação não é seguro.

Para dar uma ideia de escala, segundo a própria página de estatísticas da Profitus a 28 de agosto de 2026: 411.325.973,52 € financiados desde a abertura da plataforma em 2018, em 2.312 projetos financiados, com 15.450 investidores ativos numa comunidade registada de 55.676. O rácio médio entre o empréstimo e o valor do imóvel que o garante é de 69,28%, e a Profitus declara uma XIRR de plataforma de 10,55%.

Investir não custa nada, e depois há três encargos a conhecer

A lista de preços publicada pela Profitus, consultada a 28 de agosto de 2026, não cobra ao investidor quase nada. A abertura de conta, a administração de conta, a própria comissão de investidor, a celebração e administração de contrato, e manter uma conta inativa estão todos indicados a 0 €. Carregar por transferência bancária é gratuito. Comparado com plataformas que cobram discretamente pela inatividade, isto é genuinamente uma folha limpa.

Três rubricas custam mesmo dinheiro, e duas delas são fáceis de não ver porque só aparecem depois de já estar a usar a conta.

• Carregar por cartão de pagamento custa 0,6% do montante transferido. A transferência bancária é gratuita, por isso não há motivo para usar cartão.
• Os levantamentos são gratuitos uma vez por mês de calendário. O segundo e todos os seguintes dentro do mesmo mês custam 1,88 €, por isso levantar o dinheiro em prestações é cobrado, levantá-lo de uma só vez não é.
• Vender um empréstimo antecipadamente no mercado secundário custa 2%, calculado sobre o preço do crédito cedido e deduzido do montante a pagar ao vendedor. Esse é o seu lado da operação, não o do comprador.
• Se um mutuário atrasar pagamentos, a Profitus aplica um encargo de administração de 10% de juro anual sobre o montante em atraso. É retirado dos juros de mora que o mutuário paga, e não do seu capital.

Reclamar o crédito, passo a passo

Não há uma caixa promocional numa finalização de compra. A ligação é registada no momento do registo, e apenas nesse momento, e é por isso que a ordem destes passos importa mais do que parece.

• Abra a sua conta a partir do link de convite, ou cole o código de convite no formulário de registo antes de o submeter.
• Complete a verificação de identidade da Profitus. A plataforma tem de o verificar antes de a conta poder investir.
• Carregue a conta por transferência bancária, depois escolha um projeto e leia as condições do empréstimo e a garantia antes de se comprometer.
• Aplique o bónus ao colocar o investimento. A Profitus descreve o processo como selecionar quais os bónus a acrescentar ao montante que está a investir.
• Quem partilhou o link é pago separadamente numa escala por níveis assim que o seu projeto fica totalmente financiado, o que não muda nada quanto ao que recebe nem quando.

Com o que está a comprometer-se, em números que a própria Profitus publica

A Profitus coloca toda a sua carteira de empréstimos numa página pública e atualiza-a em tempo real, o que é mais divulgação do que grande parte deste setor oferece. A 28 de agosto de 2026, a repartição era: 73,51% do montante financiado reembolsado, 23,28% em empréstimos atualmente a ser pagos dentro do prazo, 0,13% em atraso, 3,05% em recuperação, e 0,03% como juros de mora por cobrar.

A linha a ler primeiro é a de 3,05%. Os empréstimos em recuperação são aqueles em que o mutuário deixou de pagar e a Profitus está a executar a hipoteca, o que significa tribunais lituanos, agentes de execução e uma venda do imóvel, no calendário deles e não no seu. O rácio médio publicado entre o empréstimo e o valor do imóvel de 69,28% significa que o imóvel valia significativamente mais do que o empréstimo quando este foi contratado. Isso é proteção contra perder tudo num determinado projeto. Não é proteção contra receber menos do que esperava, consideravelmente mais tarde do que o prazo do empréstimo indicava.

Um facto que o marketing não destaca: a Profitus descreve-se como operando por toda a Europa, mas o seu próprio gráfico de distribuição de empréstimos por país mostra um único país, a Lituânia. Seja o que for que construa nesta plataforma, a sua exposição está concentrada num único e pequeno mercado imobiliário, executado através de um único sistema jurídico. Diversificar por vinte projetos da Profitus não diversifica isso.

Veredito honesto: vantagens, desvantagens e quem se deve registar

O que a Profitus faz genuinamente bem: não cobra nada ao investidor por abrir, manter ou gerir uma conta, incluindo sem comissão de inatividade, o que elimina a fuga lenta que corrói saldos parados em várias plataformas concorrentes. Cada empréstimo é garantido por uma hipoteca sobre um imóvel específico, e o rácio entre o empréstimo e o valor do imóvel é publicado, e não apenas sugerido. Toda a repartição da carteira é pública e em tempo real. A licença é real, atual e verificável num registo público.

O que está genuinamente contra ela: não há garantia de depósitos nem regime de indemnização a investidores por trás do seu dinheiro, uma posição materialmente mais fraca do que a que uma empresa de investimento licenciada com um regime de indemnização oferece. Todos os empréstimos são lituanos. A Profitus publica a fração da sua carteira em recuperação mas não publica quanto tempo a recuperação demora de facto, por isso não consegue saber pelas estatísticas se um empréstimo problemático se resolve em seis meses ou em três anos. O encargo por levantamentos repetidos penaliza retirar dinheiro de forma gradual. E o bónus de adesão é um crédito apontado a um investimento, e não dinheiro que possa depositar no banco.

Isto serve um investidor que quer crédito lituano garantido por imóveis a cerca de dez por cento, que pode deixar o dinheiro parado bem para além do prazo indicado de um empréstimo se este entrar em recuperação, e para quem isto é uma posição entre várias, e não a carteira toda. Não serve quem possa precisar do dinheiro de volta numa data específica, quem presuma que uma plataforma regulada significa um saldo protegido, ou quem acabe com toda a sua exposição de crédito num único país. Se um regime de indemnização lhe importa mais do que a estrutura de comissões, a Mintos é a comparação mais próxima aqui: é uma empresa de investimento licenciada e membro do regime de indemnização a investidores da Letónia ao abrigo da Diretiva 97/9/CE, que cobre até 20.000 € se a própria empresa não devolver o seu dinheiro ou os seus instrumentos.

A frase que o site em inglês inverte

No rodapé de todas as páginas em inglês do profitus.com está esta frase: "In the countries of the European Union, crowdfunding is not prohibited under the Law on Insurance of Deposits and Liability to Investors." Lida em inglês, diz que o financiamento colaborativo é permitido. Não é isso que diz a versão lituana da mesma frase.

O rodapé em lituano diz: "Europos Sąjungos šalyse sutelktinis finansavimas nėra draudžiamas pagal indėlių ir įsipareigojimų investuotojams draudimo įstatymą." O verbo lituano drausti tem os dois sentidos, segurar e proibir, e o particípio draudžiamas pode ler-se de qualquer das formas. A frase nomeia a Lei do Seguro de Depósitos e de Obrigações para com os Investidores, que é o diploma lituano de garantia de depósitos e indemnização a investidores, e a mesma frase termina em draudimo įstatymą, a lei do seguro. No contexto, é um aviso de que o financiamento colaborativo não está segurado ao abrigo dessa lei. A versão inglesa escolheu o outro sentido e transformou um aviso numa garantia.

Dito no sentido que o aviso pretende: o dinheiro que coloca através da Profitus não está coberto por um regime de garantia de depósitos nem por um regime de indemnização a investidores. Se um mutuário entrar em incumprimento e o imóvel por trás do empréstimo não cobrir a dívida, nenhum fundo compensa a diferença, e o mesmo se aplica se a própria plataforma falir. Esse é o facto mais importante para quem se regista, e no site em inglês é a frase que um leitor tem mais probabilidade de interpretar ao contrário. Verifique o rodapé em lituano, ou a própria descrição do Banco da Lituânia sobre o que essa lei cobre, antes de presumir que algo aqui está garantido.

A partir de Portugal: o que o registo lituano não responde

A Profitus está licenciada na Lituânia como prestador de serviços de financiamento colaborativo, licença LB002224, sob supervisão do Banco da Lituânia. O regime europeu de financiamento colaborativo permite que essa licença cubra outros Estados-Membros, mas apenas depois de uma notificação específica a cada país de destino, a licença por si só não abre automaticamente todos os mercados. O registo do Banco da Lituânia sobre a UAB "Profitus Crowdfunding" não lista, porém, nenhum país de destino, o que não é prova de que nenhuma notificação exista: é a autoridade do país de destino, e não a autoridade lituana de origem, que costuma publicar uma notificação recebida.

É isso que se verifica em Espanha, onde a CNMV lista a Profitus sob o número de registo 21, com início a 28/12/2023, verificado diretamente na página da CNMV a 28 de agosto de 2026, e na Estónia, onde a Finantsinspektsioon mantém a UAB "Profitus Crowdfunding" entre os prestadores de serviços de financiamento colaborativo transfronteiriços em atividade no país. Não existe confirmação equivalente para Portugal obtida diretamente junto de um regulador português. Um investidor que queira saber se a Profitus notificou a CMVM para operar em Portugal deve consultar o próprio registo da CMVM de prestadores de serviços de financiamento colaborativo transfronteiriços, é aí, e não no registo lituano nem em análises de terceiros, que uma eventual notificação para Portugal ficaria visível.

Perguntas frequentes sobre o código de referência Profitus